JAVA底层代码求解，谢谢
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2008年10月 Java大版内专家分月排行榜第三
本帖子已过去太久远了，不再提供回复功能。求解，一个金融计算题，谢谢!_百度知道
求解，一个金融计算题，谢谢!
为欧式看涨期权定价，股票年波动率为36%.8%，进行动态的Delta对冲。（1）在第一天，标的资产为某无不分红股票的欧式看涨期权的空头头寸，第二天收盘价为107美元；（3）根据股票价格变化，其执行价格为100美元，根据标的资产股票的收盘价进行Delta对冲；（2）如何在第一天建立起Delta对冲头寸，连续复利为2，并保持期权的空头头寸不变，第一天收盘价为100美元，第三天收盘价为96美元，如果在每日收盘时如果有1000份91天到期
我有更好的答案
计算比较复杂，我就说一下解题思路和要点，剩下的事情你肯定能解决。
看涨期权定价公式是C=SN(d1)-Kexp[-r(T-t)]Nd(d2)
d1=[ln(S/K)+(r+sigma^2/2)*(T-t)]/(sigma*sqrt(T-t))
d2=d1-sigma*sqrt(T-t)
注意d1和d2是随着股价S和T-t变化的。
无风险利率换算到天，r=2.8%/365
年波动率换算到天，sigma=36%/ sqrt(365)
（1）T-t=91-1=90，S=100，代入看涨期权公式。
（2）看涨期权空头的风险是股票上涨，delta对冲应该是股票多头，一份期权对应的股票数量是N(d1) ，1000份就是H1=1000×
T-t=91-1=90，S=100
（3）第二天
T-t=89 ， S=107，重新计算 H2=1000×
N(d1)，因为股票上涨，所以很可能H2比H1大，应该买入更多股票对冲，不管更大或更小，反正按照H2-H1调整股票头寸。
来自：求助得到的回答
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